mantra

"Make everything as simple as possible, but not simpler." - Albert Einstein

na akcie pouzivam www.finviz.com

junior111: zaklad tvoria zhruba tieto fundamenty price-to-earnings price-to-sales price-to-book earnings-per-share + ich rast a projekcia do buducnosti

Miera rizika sa pri obchodovani mysli vseobecene, vztahuje sa na proces vstup(investicia)->vystup(vysledok). Risk udalosti: risk_u = pravdepodobnost_u * vysledok_u. Z tejto rovnice vyplyva, ze manazment rizika a predpoved buduceho stavu trhu, je presne to iste. rozlozenie pravdepodobnosti k jednotlivym stavom trhu je nezname, ich dopad na vysledok je presne vycislitelny. Preto uspesnost analyzy rizika je zavisla len na predpovedi jednodlivych stavov trhu, teda pravdepodobnostii vyskytu tychto stavov. Kto chce byt z dlhodobeho hladiska ziskovy, musi vediet predpovedat buduce stavy trhu lepsie, ako ten kto tieto stavy len tipuje.

NLA: potom teda sa tie pohyby trhu predvidat daju. "poradcovia" alebo trhovi analytici si tiez mozu spravit backtesty, indikatori, cit pre trh, analyzu rizika a tak dalej. ja len vravim, ze kto si vie dlhodobo priklonit nahodu na svoju stranu viac ako 50/50, vie predvidat financne trhy.

"předvídání je prakticky nemožné a že tudíž udělat vysoce racionální rozhodnutí je totéž, jako hodit si kostkou (mincí)." odhad rizika a suvisiaca diverzifikacia je tiez len predvidanie. clanky su to zaujimave, len cela ich logika je zalozena na tom, ze nikto nedokaze predvidat buducnost, ani ju nejak presne kvantifikovat (resp. predvidat lepsie ako 50/50). Pokial teda plati, ze predvidat nieco vo finacnom svete je nemozne, aky je v tom rozdiel ci si hodim kocku 1x s velkou sumou (v opitom stave), alebo 10x, s malymi sumami, na roznych trhoch, po vycerpavajucich analyzach, backtestoch atd. dik za odpoved.