Žito

FTSE futures na LIFFE maji ticker Z, 10GBP za 1 bod.

Tak se musím omluvit Raiffeisenbance, protože vše proběhlo hladce. Převod trval v podstatě 2 dny, což je skoro neuvěřitelné. 15.6. odpoledne jsem zadal pokyn do IB, 16.6. peníze odeslali a 17.6. už byly na mém účtě v Raiffeisen. Akorát jsem je nějak nemohl nalézt na jiné cizoměnové složce. Podrobnosti bych nerad popisoval, abych se nemusel příliš červenat. Takže Raiffeisenbank (tu)

Hmm, zřejmě je něco špatně. Ale ověřil jsem si, že mám správně svůj IBAN i SWIFT kódy korespondenční banky a Raiffeisenbanky. Tak mě moc nenapadá, co by tak mohlo být špatně. Každopádně jsem požádal IB o informaci, která by měla zjistit, kde ta platba skončila. No uvidím. Díky za informaci.

Zdravím, chtěl bych se zeptat, jak dlouho může tak v průměru trvat převod od IB do Česka. Já jsem zadal Withdrawal request u IB minulé pondělí, tj. 15.6. Status requestu se téměř okamžite změnil na Sent a peníze byly odečteny z mého účtu u IB. Do dneška zatím nic do Česka nepřišlo, tj. uplynulo 7 pracovních dní. Mám u nás účet u Raiffeisenbank, při zadávání Withdrawal requestu jsem zadal vše potřebné i korespondenční banku a IBAN. V Raiffeisenbank mi dnes řekli, že záleží na odesílací a korespondenční bance. Že kdybych posílal peníze z Raiffeisenbank z Česka ven, že mám počítat až 10 dní!! V minulých příspěvcích jsem zahlídl, že to někomu naskočilo na účet už za dva/tři dny, tak začínám být trochu nervózní. Nehledě na to, že za minulý týden koruna pěkně posílila, což mě taky pěkně se... Máte někdo konkrétní zkušenost se zasláním peněz z IB do Raifky? Díky

to Vasek.CB jestli se ti jedna o to, zda se prepocitava zisk/ztrata z kazdeho obchodu, tak to tak neni. Priklad, jako base currency zvolis EUR, nadotujes ucet treba 10 000 EUR a pak budes obchodovat instrumenty v USD. Na ucte budes zustatek v EUR (na zacatku 10000) a pak zustatek v dolarech, kumulovany soucet zisku a ztrat z predchozich obchodu. A tenhle kumulovany zisk/ztratu v USD si dle sveho uvazeni jednou za cas zkonvertujes do EUR v ramci platformy IB aktualnim kurzem na forexovym trhu. Poplatek za konverzi je minimalni, dejme tomu 2 USD za transakci, spread EURUSD 1 pips v IDEAL Pro a 3 pipsy v IDEAL (forexove platformy IB). Snad jsem spravne pochopil tvoji otazku. Zdravim.

to ferdafx Nemám zkušenost s IG markets, ale přímo s IGindex.co.uk . Předpokládám, že úroveň služeb bude dost podobná. Zkušenosti s exekucí mám dobré, okamžité plnění, bez skluzů a bez zamítnutí obchodů. Dokonce i v rychlých trzích mají dobrou pověst. Jen musím dodat, že IG už moc nepoužívám, protože obchoduju převážně akciové indexy a spread bid - ask (tj. vlastně poplatek za obchodování) je u IG mnohem větší, než na futures burzách. Mají obrovské množství instrumentů, i denní, týdenní opce a tzv. binaries. Dealing 24 hod. denně a to i u akciových indexů, jejichž podklady jsou přes noc uzavřeny. Customer service je vstřícný a celkem rychlý. Pro FX je mně ovšem trochu záhadou, jak počítají noční roll-over u spotových obchodů. Jsou v tomhle ohledu trochu skoupí na informace ohledně toho, jaké úrokové sazby pro jaké měny používají. Takže jediná možnost, jak zjistit, kolik bude činit roll-over, je mít přes noc otevřený obchod. Snad to trochu pomůže.

Zdravím. Já jsem donedávna žádné targety na zisk (ať už se týká zisku na obchod, denního/týdenního/měsíčního zisku) nepoužíval. Na ztráty samozřejmě ale ano. A to nekompromisní SL na obchod a maximální denní ztráta (pro každý pattern/systém zvlášť). Targety na zisky mi vždycky v backtestech vycházely, že snižují průměrný zisk na obchod. Na druhou stranu ale dokáží vylepšit jiné charakteristiky jako je drawdown, doba trvání drawdownu a počet ztrátových obchodů v řadě. Takže do některých systémů jsem zavedl denní targety. Týdenní ani měsíční targety nepoužívám. Co se ještě týká řízení ztrát. Osvědčila se mi tzv. "záchranná brzda". Sleduji equity křivku každého systému zvlášť a kreslím pod ní bollinger band ve vzdálenosti jedné směrodatné odchylky od průměru posledních 20-ti dní. Pokud se equity křivka dostane pod bollinger, systém přestávám obchodovat a znovu začnu až se equity dostane nad bollinger. Funguje mi to téměř na všech mých systémech a dokáže to "oseknout" dost nepříjemné drawdowny v dobách, kdy se systému naprosto nedaří.

alesik OK, chápu, i když si nemyslím, že to co vyděláš na futures bys mohl ztratit na měnovém kurzu. Co bych tedy doporučil, pokud budeš dělat dlouhodobé poziční obchody, abys otevřený zisk/ztrátu po dosažení určitých úrovní (nebo každý měsíc/týden/den) konvertoval do své domácí měny EUR. Ale pozor, aby se ti to kvůli poplatkům moc neprodražilo. Tj. koupíš kontrakt na kukuřici. Za měsíc jsi v otevřeném zisku 1000 USD, takže na forexu prodáš 1000 USD a nakoupíš za ně EUR. Za dva měsíce jsi 2000 USD v otevřeném zisku, takže na forexu prodáš dalších 1000 USD a nakoupíš za ně EUR. Za tři měsíce ti otevřený zisk spadl na 1500 USD, takže na forexu koupíš 500 USD a prodáš ekvivalent EUR. Prostě tak, aby jsi měl v podstatě na forexu otevřenou protipozici ve stejné výši jako je otevřený profit na kontraktu kukuřice. A pozor, pokud nebudeš na kontraktu kukuřice v otevřeném zisku, ale naopak v otevřené ztrátě, tak ti taky není jedno, jaký je kurz EUR/USD. Pokud dolar bude posilovat vůči EUR, tak ti to tu ztrátu vyjádřenou v EURech ještě zhoršuje. Takže když analogicky vezmu předchozí příklad, ale tentokrát s otevřenou ztrátou. Koupíš kontrakt na kukuřici. Za měsíc jsi v otevřené ztrátě 1000 USD, takže na forexu koupíš 1000 USD a prodáš ekvivalent EUR. Za dva měsíce jsi 2000 USD v otevřené ztrátě, takže na forexu koupíš dalších 1000 USD a prodáš ekvivalent EUR. Za tři měsíce ti otevřená ztráta spadla na 1500 USD, takže na forexu prodáš 500 USD a koupíš EUR. Snad jsem nikde neudělal ve své úvaze chybu.

alesik, ja bych, pokud mas tu moznost, zvolil jako základní měnu účtu u tvého brokera EUR. Tím pádem nebude zůstatek tvého účtu vystaven kurzovému riziku, protože EUR je už teď tvoje domáci měna. A ty dolary, co získáš/ztratíš obchodováním komodit denominovaných v USD, si po uzavření obchodu (např. realizování zisku/ztráty v USD z obchodu s kukuřicí) zkonvertuješ do EUR. A budeš vysmátej. Kéž my bychom už měli EUR, ty výkyvy na CZK jsou brutální.

To nickirout Ja krizi rozhodně nepodceňuju, nicméně si myslím, že v tvé úvahy o dluhu USA jsou trošku zjednodušené. Jednak inflace je výhodná pro dlužníky, protože klesá reálná hodnota jejich dluhu. Samozřejmě při fixní úrokové sazbě, což myslím US treasuries splňují. Záleží na časové struktuře dluhu USA. Jestli si teď půjčí s rekordně nízkými úroky na dlouhou dobu, tak na inflaci rozhodně neprodělají. Myslím si spíš, že v budoucnu můžou tratit spíš ti, co US treasuries kupují. Pokud úrokové sazby půjdou nahoru, ceny treasuries půjdou dolů a ti co je teď nakupují jako safe haven na tom prodělají. Otázkou ale zůstává, jestli USA (nehledě na to, jestli bude inflace nebo deflace), vůbec budou schopny takový masivní dluh vůbec kdy splatit a jak dlouho jim bude někdo za takto nízké sazby ochoten půjčovat. Ono Číně taky už pomalu dochází chuť financovat stimulační programy v USA a začíná se hedgovat proti poklesu cen treasuries diverzifikací do komodit.

Myslel jsem samozrejme, ze jely od osmi hodin od otviracky. Data feed uz naskocil, v 9:13. Asi problem u IB.

Cau, jedou vam data na DAX a ESTX? Jsem u IB, od sedmi data jely a asi pred 10 min prestaly. Dik

Ahojte, obchoduju live FTSE, ale poslední dobou se po očku dívám i po alternativních evropských trzích. Líbí se mi DAX i ESTX50. Chtěl bych se zeptat na ESTX50. Je to hodně likvidní trh, ale přesto by mě zajímalo, jestli a jaké jsou skluzy v plnění. Vstupuju a vesměs i vystupuju (trailing stop loss) stop příkazem. Kolik teda máte v reálu v průměru skluzy u STP příkazů? Resp. používate někdo případně STP LMT příkazy? Tam ke skluzu dojít sice nemůže, ale zase můžou být přeskočeny. Takže v jakém procentu cena "přeskočí" STP LMT příkaz aniž by došlo k vyplnění? Uvedu příklad. FTSE je nepoměrně míň likvidní. Když jsem používal STP příkazy, průměrný skluz dělal tak 1 bod (2 ticky). Při používání STP LMT příkazů jsem exekuován přesně v cca 80%, ve zbylých 20% vstupuju tak o bod hůř, takže skluz mám v průměru 0.2 bodu (80% x 0 + 20% x 1). Díky a hezkej víkend.

No ja bych podobny problemy taky nejradsi ozelel. Ale realita tohoto tydne me nuti se zamyslet. Nejde o to, ze bych zustal viset v pozici, ale naopak ze mi utekly obchody, ktery bych jinak vzal. I kdyz mam vsechno dublovany, tak to zalozni reseni pouzivam pouze pro vycouvani z pozice v pripade nouze. Takze kdyz mi vypadne internet, tak nahodim zalozni a obchod uzaviram. Ja totiz vzhledem k nizsi likvidite FTSE pouzivam STPLMT prikazy a tam je plneni nejiste. A taky se jako potapec ridim tim, ze kdyz neco selze tak na zalozni zdroj vystoupam k hladine a nebudu dokoncovat ponor. Ale do budoucna to jeste zvazim, jak postupovat a jestli hned pri problemech uzavirat pozici. Takze diky za odpovedi. Hezky vikend.

Rád bych opět přivedl k životu toto vlákno, jelikož jsem nenašel jiné odpovídající. Zajímalo by mě, jaký plán máte pro následující nenadálé situace. Zároveň by mě zajímalo, zda máte někdo statistiku, o kolik peněž jste vlivem těchto situací přišli. 1. výpadek internetového připojení - to že mám 2 připojení je vcelku jasné. Nicméně by mě zajímalo. Pokud jste zrovna v pozici a vypadne Vám hlavní internetové připojení (vesměs se jedná o kabelovku nebo ADSL), pak nahodíte záložní připojení (převážně nějaký typ mobilního připojení) a pozici zavřete? Nebo sledujete vývoj pozice pomocí tohoto záložního připojení a riskujete, že když vám toto selže, tak už můžete spoléhat akorát na STP příkaz? Nebo máte snad 3 připojení na internet? 2. výpadek data feedu od brokera - můžu mít sice účet u dvou brokerů, ale na obou dvou účtech nemůžu (teda aspoň já ne) mít dostatek prostředků, abych mohl obchodovat stejné množství kontraktů. Zvlášť ne v této době, kdy jsou marginy citelně vysoko. Zrovna dnes se mi stalo, že mi zamrzl data feed od IB zrovna předtím než jsem dostal signál do shortu. Na grafech od druhého brokera jsem viděl, že bych asi měl jít do shortu. Ale když se feed od IB probral, tak už jsem byl pěkný kus od svého zamýšleného vstupu. Obchod jsem pak už nevzal, protože jsem nechtěl chytat padající nůž a jako na potvoru to byl moc pěkný profit. 3. výpadek elektrického proudu - krátký výpadek lze přežít s notebookem a mobilním připojením k internetu, není-liž pravda. Ale včera jsme měli odstávku elektřiny téměř na celé dopoledne, které obchoduji. A samozřejmě byl včerejšek pěkně ziskový. Má někdo snad pro takovéto případy generátor? Ale ono asi bude lepší se na to vydlabnout a jít se někam projít. 4. výpadek burzy - to už nevím, co bych dělal, uzavřít opačnou pozici na jiné burze s nějakým podobným instrumentem, který +- koreluje s tím, co obchoduju? 5. porucha počítače - asi dobré mít 2 počítače, že Co se týče statistik, tak musím zatím říct, že mně tyto krizové situace zas až tolik nestály. Výpadky internetu asi 2% účtu, výpadek data feedu 6%, elektrika 5% a na poruše počítače jsem 1% vydělal (jelikož ten den měl systém zrovna ztrátu). Rád uslyším Vaše zkušenosti. Zdravím

Lukasi, zase nepodcenuj zdejsi posluchacstvo :-). Libici, jen tak dal, rad si zpestrim den nejakym vtipkem.

Pitr77, s tou garantovanou stopkou bych nebyl zas az tak velky optimista. Spreadbettingovy firmy, ktere ji nabizeji (mozna i CFD firmy), nejsou zase tak hloupy, aby te minutu pred zavrenim trhu nechaly vstoupit do pozice a umistit si pres noc stopku co nejblize k vstupu a spekulovat, ze az se rano otevre, tak na gapu vydelas. Ja jsem kdysi zacinal u IG index, a kdyz chces garantovanou SL, tak se ti znacne rozsiri pasmo, do ktere nemuzes svoji SL umistit. Napr. u Vodafone akcii je negarantovana SL mozno umistit o 1 penci mimo vstupni cenu, ale garantovanou SL musis dat nejmene 5% mimo vstup. U indexu vesmes kotuji 24 hod. denne, takze garantovana SL nema moc smysl, jelikoz bezna SL te vykopne pres noc stejne tak jako garantovana SL. Navic pres noc si kotace akciovych indexu tyto firmy "delaji sami" (underlying trh nejede). Ja jsem tedy osobne garantovanou SL nezkousel, protoze mi pri intradennim obchodovani bylo lito dodatecnych nakladu ve forme sirsiho spreadu. Pozicne jsem ze zacatku obchodoval pouze instrumenty, ktere kotuji 24 hodin, takze mi taky garantovana SL prisla jako luxus. Ale nevim, u jinych firem to muze byt i jinak. Ted uz jedu pres brokera a primo na burze, pro intradenni obchodovani je to levnejsi nez CFD a spreadbetting. Ale pro zacatek nemuzu na spreadbetting dopustit. A rozhodne nesouhlasim s tim, ze je to sazkova kancelar. Hodne zdaru

Clanek zminuje zajimave produkty, ktere lze obchodovat v Londyne. Zajimalo by mne, jestli tu nekdo obchoduje FTSE 100 (symbol Z) na LIFFE, at uz intradenne, pozicne, opcne? Sam uz FTSE nejaky cas intadenne obchoduju (divam se i po opcich) a prijde mi to jako zajimavy trh, zejmena vzhledem k moznosti obchodovat od rana. V porovnani s DAXem je kontrakt "mensi", coz je pro zacatek rovnez prijemnejsi. Komise nizke, likvidita vsak taky nizsi. Jedu pres Interactive Brokers. Rad si s nekym vymenim zkusenosti, byvam odpoledne na chatu. Mejte se

Tak taky pridam svou trosku do mlyna. Islandska verze monopoly www.telegraph.co.uk/news/matt/3286906/Cartoonist-Matts-take-on-the-economic-downturn.html?image=9

Zdravím všechny tradery, chtěl bych se zeptat na osobní zkušenosti s automatickou likvidací pozic u IB. V jiném vlákně jsem si přečetl diskuzi, která se tohoto tématu týkala, ale přeci jenom mi zůstavá pár detailů nejasných, popř. bych potřeboval ujistit, jestli tomu správně rozumím. 1. pokud jsem přes noc přiřazen u vypsané opce, kdy se akcie objeví/resp. zmizí z účtu? V kolik hodin přesně netušíte? 2. do kdy mám čas s pozicemi nakládat, tj. kdy začne automatická likvidace? Někde jsem četl, že IB dává 10 min po otevření trhů v USA, to by znamenalo že do 15:40 našeho času mám čas? Pokud se ale instrument obchoduje už před otevřením trhů v USA, tak je to nějak jinak? Např. SPY se obchoduje už od 10 hod. našeho času. 3. lze si s IB dohodnout nějaká pravidla, jak postupovat při automatické likvidaci (předpokládám, že ne). Díky moc za odpovědi a osobní zkušenosti.

Jojo, měny jsem taky zvažoval, zvlášť v posledních pár měsících jsou pohyby dost výživný, ale nakonec jsem si řekl, že je potřeba se na něco pořádně zaměřit a neskákat pořád od čerta k čertu. Co mě u spreadbettingu taky vadí je to, že člověk nemůže data automaticky stahovat do nějaké platformy, ale musí je pracně ručně přeťukávat. To se dá tak maximálně u denních, ale přeťukat třeba jeden den 5-ti minutových OHLC... Taky se nedají získat žádná historická data od spreadbettingových firem. Tak jeste jednou hodne stesti.

Zdravim simpson7, ja jsem se spreadbettingem skoncil nekdy v unoru a od brezna jsem presel na futures pres Interactive Brokers. Ty spready u spreadbettingu jsou na intradenni obchodovani prilis. Ale svuj ucel to splnilo, naucil jsem se brat ztraty jako prirozenou soucast tradingu a mohl si to vyzkouset s mnohem mensimi castkami, nez pri obchodovani futures. Ja jsem pres spreadbetting jel intradenne FTSE. Ale pak jsem si porovnal ztratu, kterou jsem utrzil a spready (poplatky), ktere jsem zaplatil, a zjistil jsem, ze ztrata = zaplacene spready. To me tak trochu nakoplo. Jasne i u Interactive Brokers platim poplatky, ale ten je napr. na FTSE v prepoctu 0.2 bodu oproti 2 bodum u spreadbettingu (u IG index). Na druhou stranu u spreadbettingu nedochazi ve valne vetsine obchodu ke skluzum. Ze zkusenosti ale vim, ze pri obchodovani pres burzu mam prumernej skluz 0.3 bodu, takze porad je obchodovani pres burzu asi 4x vyhodnejsi nez spready u spreadbettingu. Chvili jsem jel i pres Capital spreads, kteri maji spread 1 bod. Ucet jsem uzavrel se ziskem, i kdyz nebyt posledniho lednoveho tydne, kdy se dely veci, tak jsem skoncil opet s mirnou ztratou. Jenze platforma Capital spreads byla dost nespolehliva a samotne zachazeni s platformou bylo sazkou do loterie (v posledni dobe se snad meli zlepsit, dle fora na trade2win). Takze toto je zatim moje zkusenost ze spreadbettingu. Na intradenni obchodovani to opravdu moc neni, ale dokazu si predstavit pozicni obchodovani, kde ty spready uz nejsou tak markantni. Na druhou stranu, pokud bych chtel obchodovat neco v dlouhodobejsim terminu, tak budu spis obchodovat opce a to uz je zase lepsi pres burzu. Co se tyce zdaneni, tak tim jsem se nezabyval. Hodne stesti

Jeste bych se rad vratil k te arbitrazi. Kdybych shrnul sve kratke zkoumani. Asi se shodneme, ze prilezitosti k arbitrazi jiste existuji, nicmene problem je s rizenim marginu na uctu, aby se clovek pri prirazeni nedostal do problemu (strategie box), resp. je problem v tom, ze je na margin zablokovana takova cast uctu, ze se tech par dolaru nevyplati (strategie conversion, resp. reversal). Nicmene, co jsem se tak dival na Interactive brokers. V sekci margin nabizeji Portfolio Margin ucty, ktere k vypoctu marginu pristupuji mnohem realisticteji alespon u techto bezrizikovych arbitraznich strategii. Zkousel jsem si v demu vsechny opcni arbitrazni strategie a nikdy to nevazalo zadny margin, resp. par dolaru, coz je nic. Treba i pri predcasnem prirazeni pri strategii box je margin stale kolem nuly. Takze s timto uctem by se opcni arbitraz delala nesrovnatelne veseleji. Staci objevit arbitrazni prilezitost a pak uz jen zadat limitni prikaz a cekat na naskakovani dolarku na ucet. Nicmene nutnym predpokladem je ucet o zustatku 100 000 USD a vyse :-(, ktery je pozadovan pro zalozeni Portfolio Margin uctu...

Dik, s tim nevyhodnym drzenim deep ITM opci uz to chapu (ale v opcni arbitrazi se na druhou stranu ITM opce spis prodavaji a inkasuje se kredit, ne?). Ale zase mi neni jasny, proc je nebezpeci predcasny prirazeni. Pokud si treba vytvorim synteticky dlouhou pozici -149p/+149c za kredit 9 a zashortuju podkladovy aktivum za aktualni cenu 141, tak jsem +1 v bezrizikovym zisku. Pokud jsem predcasne prirazen na tu 149 Put, tak to v podstate znamena, ze jsem podkladovy aktivum nakoupil za 149, tj. utrpel jsem ztratu 8 a pozice v podkladovem aktivu je 0 akcii. Tj. jsem na svem bezrizikovem zisku +1=kredit 9 minus ztrata 8 z podkladoveho aktiva. A naopak mam jeste tu Long Call 149, ktera pokud cena pujde nad 149 mi muze prinest neomezeny zisk. Nebo jsem nekde ve sve uvaze udelal chybu?

Lemming, no tak to je super. Ja uz jsem tu myslenku malem zavrhl, ale jestlize je tu nekdo, kdo na arbitrazi vydelava, tak se urcite jeste porozhlidnu. A jestli je to jenom difficult, tak tim spis :-). Dik moc za prispevek. Jeste jenom, jak jsi to myslel s tim, ze drzeni ITM putu je nevyhodne, a proto jsou uplatneny predcasne?